News Shocks Spillovers: How the Euro Area Responds to Expected Fed Policy

News Shocks Spillovers: How the Euro Area Responds to Expected Fed Policy

Monetary policy increasingly relies on steering market expectations about future policy. This paper identi_es a monetary policy news shock based on a VAR model. A monetary news shock is equivalent to new information about the Fed's future monetary policy becoming available today. One example...

Πλήρης περιγραφή

Αποθηκεύτηκε σε:
Λεπτομέρειες βιβλιογραφικής εγγραφής
Εκδόθηκε σε:MAGKS - Joint Discussion Paper Series in Economics (Band 32-2018)
Κύριοι συγγραφείς: Rudel, Paul, Tillmann, Peter
Μορφή: Άρθρο
Γλώσσα:Αγγλικά
Έκδοση: Philipps-Universität Marburg 2018
Θέματα:
forward guidance
interest rates
News shock
monetary policy
spillovers
expectations
Wirtschaft
Economics
Διαθέσιμο Online:Πλήρες κείμενο PDF
Ετικέτες: Προσθήκη ετικέτας
Δεν υπάρχουν, Καταχωρήστε ετικέτα πρώτοι!
MAGKS - Joint Discussion Paper Series in Economics

Παρόμοια τεκμήρια